Nadpłacać kredyt czy inwestować. Liczymy dla rat 2, 3 i 4 tys. zł
Decyzja o nadpłacie kredytu lub inwestowaniu nadwyżki finansowej może oznaczać różnicę rzędu kilkudziesięciu tysięcy złotych po 25 latach.
Nadpłacanie kredytu daje realne oszczędności, ale czasem bardziej opłacalne może okazać się zainwestowanie tych pieniędzy. Różnica po 25 latach sięga nawet kilkudziesięciu tysięcy złotych, w zależności od wybranej strategii. Aktualnie stopa referencyjna NBP wynosi 3,75 proc., WIBOR 3M to ok. 3,89 proc., a średnie oprocentowanie nowych kredytów mieszkaniowych spadło do 5,99 proc. Jednocześnie inflacja we wrześniu wzrosła do 4 proc., głównie przez podrożenie paliw o 36 proc. rok do roku.
Efektywność nadpłaty
Przy kredycie hipotecznym na 25 lat z oprocentowaniem 6 proc., miesięczna nadpłata 500 zł znacząco skraca okres spłaty. Przy racie 2 tys. zł kredyt znika 8,8 roku wcześniej, a oszczędność na odsetkach wynosi ok. 114 tys. zł. Przy racie 3 tys. zł okres spłaty skraca się o 6,7 roku, a oszczędność to ok. 132 tys. zł. Przy racie 4 tys. zł jest to 5,4 roku i ok. 144 tys. zł oszczędności.
Warto jednak pamiętać, że wybór niższej raty zamiast skrócenia okresu spłaty zmniejsza oszczędności do ok. 65 tys. zł w każdym przypadku. Niższa rata daje szybszą ulgę w budżecie, ale krótszy okres spłaty przynosi więcej pieniędzy w długim terminie.
Inwestowanie alternatywą
Inwestowanie 500 zł miesięcznie zamiast ich nadpłaty może być bardziej opłacalne przy odpowiedniej stopie zwrotu. Przy 4 proc. rocznym zwrocie po podatku nadpłata wygrywa, z przewagą 58-71 tys. zł po 25 latach. Przy 6 proc. zwrotu jest niemal remis, z minimalną przewagą nadpłaty (3-5 tys. zł). Przy 8 proc. zysku inwestowanie prowadzi z przewagą 81-93 tys. zł.
Przy 6 proc. zwrotu z inwestycji nominalnie i miesięcznej kapitalizacji efektywny koszt kredytu to ok. 6,17 proc. rocznie i właśnie tyle musi przynieść inwestycja po opłaceniu podatku, żeby wyjść na zero.
Ryzyko i gwarancje
Średnie oprocentowanie nowych lokat wynosi 2,94 proc., a dziesięcioletnie obligacje EDO płacą 5,35 proc. w pierwszym roku, potem inflację plus 2 pkt proc. Przy inflacji na poziomie 4 proc. daje to ok. 5 proc. rocznie po podatku, czyli mniej niż oszczędność z nadpłaty. IKE i IKZE bez podatku Belki zbliżają się do remisu.
Inwestycje w akcje mogą przynieść wyższe zyski, ale bez gwarancji. Nadpłata natomiast zarabia niezależnie od nastrojów na rynku. Ważny jest też rodzaj oprocentowania kredytu - przy zmiennej stopie bank może pobrać rekompensatę tylko w pierwszych 36 miesiącach.
Decyzja sprowadza się do pytania, czy inwestycja przyniesie po opodatkowaniu więcej niż ok. 6,2 proc. rocznie. Podział nadwyżki między nadpłatę a inwestycje da wynik pomiędzy oboma scenariuszami.
Powiązane
